美國(guó)證券海外持有量15%在中國(guó)
美國(guó)財(cái)政部4月29日公布的數(shù)據(jù)顯示，截至2010年6月30日，中國(guó)仍然是美國(guó)證券最大的海外持有國(guó)，價(jià)值為1.611萬(wàn)億美元。
如果以外匯儲(chǔ)備值作為對(duì)照，根據(jù)《第一財(cái)經(jīng)日?qǐng)?bào)》記者計(jì)算，自2002年至今，中國(guó)持有美國(guó)證券占中國(guó)外匯儲(chǔ)備的比重不斷降低，2010年這一比重為65.6%。不過(guò)，同一時(shí)期內(nèi)中國(guó)持有的美國(guó)證券總額在美國(guó)所有海外持有量的份額卻不斷攀升，意味著海外持有的美國(guó)證券正越來(lái)越集中到中國(guó)這一“最大投資者”手中。
此外，相比2009年同期，中國(guó)已大幅減持包括“兩房”債券在內(nèi)的美國(guó)長(zhǎng)期“機(jī)構(gòu)債券”940億美元。
減持“兩房”類機(jī)構(gòu)債940億美元
美國(guó)財(cái)政部數(shù)據(jù)顯示，截至2010年6月30日，中國(guó)持有的美國(guó)證券規(guī)模為1.611萬(wàn)億美元，居全球首位。與2009年6月30日的1.464萬(wàn)億美元相比，中國(guó)持有的美國(guó)證券增加了1470億美元。
海外持有的美國(guó)證券數(shù)量總計(jì)10.691萬(wàn)億美元。報(bào)告涉及的證券包括股票、長(zhǎng)期債券和短期債券。股票既包括普通股、優(yōu)先股，還包括各種投資基金，如開(kāi)放式基金、封閉式基金和貨幣市場(chǎng)基金。而債券則包括美國(guó)國(guó)債、機(jī)構(gòu)債和企業(yè)債。
中國(guó)持有的這1.611萬(wàn)億美元美國(guó)證券包括了1.479萬(wàn)億美元的長(zhǎng)期債券、50億美元的短期債券，以及0.127萬(wàn)億美元的股票。
從明細(xì)表中看，截至2010年6月，在中國(guó)持有的長(zhǎng)期債券中，長(zhǎng)期國(guó)債占1.108萬(wàn)億美元，長(zhǎng)期機(jī)構(gòu)資產(chǎn)支持證券(ABS)為2980億美元，其他長(zhǎng)期機(jī)構(gòu)債券為620億美元，長(zhǎng)期企業(yè)ABS占20億美元，其他長(zhǎng)期企業(yè)債為90億美元，而短期債券只有50億美元。
值得注意的是，中國(guó)已大幅減持包括“兩房”債券在內(nèi)的美國(guó)政府長(zhǎng)期“機(jī)構(gòu)債券”。數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)持有的美國(guó)政府長(zhǎng)期機(jī)構(gòu)債券總額為3600億美元，比2009年6月底時(shí)的4540億美元減少了940億美元。
“機(jī)構(gòu)債券”包括“兩房”債券和證券，還包括其他美國(guó)政府機(jī)構(gòu)債，比如政府國(guó)民抵押協(xié)會(huì)。
報(bào)告注釋稱，機(jī)構(gòu)ABS主要是住房抵押貸款支持的證券。外國(guó)持有的美國(guó)長(zhǎng)期機(jī)構(gòu)債中有66%的比例，即7130億美元，是以ABS的形式存在。中國(guó)一直是美國(guó)長(zhǎng)期機(jī)構(gòu)資產(chǎn)支持債券的最大持有者。
根據(jù)中國(guó)國(guó)家外匯局網(wǎng)站的數(shù)據(jù)，截至2010年6月的中國(guó)外匯儲(chǔ)備為2.454萬(wàn)億美元，這意味著中國(guó)持有的1.611萬(wàn)億美元美國(guó)證券相當(dāng)于外匯儲(chǔ)備的65.6%，幾乎是三分之二。
“最大投資者”占比連年上升
過(guò)去幾年內(nèi)中國(guó)持有美國(guó)證券總額占美國(guó)所有海外持有量的份額在不斷攀升，意味著海外持有的美國(guó)證券正越來(lái)越集中到中國(guó)這一“最大投資者”手中。截至2010年6月底，中國(guó)占其份額為15.1%，而這一趨勢(shì)卻在2002年至2010年內(nèi)不斷上升：2002年時(shí)中國(guó)持有美國(guó)證券總額為1815億美元，占當(dāng)時(shí)美國(guó)海外持有量?jī)H僅4.2%，而這一比例在接下來(lái)的幾年中不斷上升，到2008年達(dá)到了11.7%，而2009年后急劇攀升至15.2%的高峰。
數(shù)據(jù)顯示，日本是美國(guó)證券第二大持有國(guó)，該國(guó)持有美國(guó)證券規(guī)模為1.393萬(wàn)億美元。排名第三為英國(guó)，持有美國(guó)證券規(guī)模為0.798萬(wàn)億美元。
報(bào)告特別提到，自從1978年有調(diào)查數(shù)據(jù)以來(lái)，英國(guó)長(zhǎng)期是持有美國(guó)證券最多的兩個(gè)國(guó)家之一。但在2006年的調(diào)查中，英國(guó)被中國(guó)超越，落到第三名的位置。目前，英國(guó)仍是持有美國(guó)股票最多的國(guó)家，持有3240億美元的美國(guó)股票和基金。而中國(guó)則是持有美國(guó)債券最多的國(guó)家。截至2010年6月30日，中國(guó)持有美國(guó)長(zhǎng)期國(guó)債11080億美元，比一年前增持了7570億美元，這其中中國(guó)選擇減持短期國(guó)債，增持長(zhǎng)期國(guó)債。
美國(guó)財(cái)政部每年都對(duì)國(guó)外持有的美國(guó)證券數(shù)量作補(bǔ)充調(diào)查。此次公布的數(shù)據(jù)結(jié)果是美國(guó)財(cái)政部、紐約聯(lián)邦儲(chǔ)備銀行和美國(guó)聯(lián)邦儲(chǔ)備系統(tǒng)委員會(huì)共同執(zhí)行調(diào)查得出的。下一次此類的調(diào)查結(jié)果將在2012年2月28日公布。