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光大銀行同贏八號(hào)到期累虧18%
中國(guó)光大銀行陽光資產(chǎn)管理計(jì)劃同贏八號(hào)于2010年8月1日到期，到期單位凈值0.8224元。
這款產(chǎn)品2007年7月發(fā)行，委托國(guó)投信托通過設(shè)立信托計(jì)劃投資于在交易所公開掛牌交易或已經(jīng)公開發(fā)行并即將公開掛牌交易的證券產(chǎn)品。
這款產(chǎn)品計(jì)劃到期日為2009年8月1日，但是在2009年1月，光大銀行發(fā)布調(diào)整公告，基于政策面利好因素的刺激，A股市場(chǎng)開始探底回升，對(duì)同贏八號(hào)進(jìn)行了延期1年，但是在延期的一年內(nèi)，A股整體處于下跌，跌幅超過20%，這也致使產(chǎn)品并未如當(dāng)初所想，而是凈值繼續(xù)下跌，以致到期累虧18%。
此外，由于產(chǎn)品投資了深發(fā)展，而深發(fā)展6月30日以來一直停牌，因而產(chǎn)品到期除現(xiàn)金外，還持有100萬股深發(fā)展股票。
因此，光大銀行對(duì)產(chǎn)品進(jìn)行兩次兌付，第一次兌付投資者可獲兌付資金=投資者初始投資金額×0.8224，而第二次是否兌付，需要看深發(fā)展股價(jià)，如果復(fù)牌低于17.51元，則不分配，如果高于17.51元，則對(duì)高于部分受獲收益進(jìn)行分配。
渣打銀行三款“香江地產(chǎn)”產(chǎn)品到期未能實(shí)現(xiàn)預(yù)期
渣打銀行在2008年1月發(fā)行了三款香江地產(chǎn)概念的理財(cái)產(chǎn)品，投資幣種為美元、人民幣和澳元，期限為2.5年。理財(cái)產(chǎn)品掛鉤恒基地產(chǎn)、新鴻基地產(chǎn)、嘉里建設(shè)、香港置地四只香港和新加坡上市的香港房地產(chǎn)公司股票。
如果在季度所有交易日，如果有50%以上的交易日滿足計(jì)息條件，則該季度可實(shí)現(xiàn)12%（澳元款為20%）的年收益率，否則，按照滿足條件的交易日累計(jì)計(jì)息。計(jì)息條件為籃子股票的價(jià)格均不小于初始價(jià)格的93%（澳元款為90.5%）。如果籃子股票在每個(gè)季度收益計(jì)算收益水平均不小于初始水平100%（澳元款為98%），則產(chǎn)品提前終止。
而由于市場(chǎng)整體下挫，個(gè)股嚴(yán)重下跌，使得這三款產(chǎn)品僅在第一個(gè)季度錄得收益，而其他季度都沒有獲得收益。澳元款在第一季度僅獲得1.3559%年收益，而美元款和人民幣款收益更低，在第一季度僅錄得0.2033%年收益率。如果攤薄到整個(gè)投資期，投資者所獲得的年收益率更低。
近90%QDII凈值上升，最高漲幅5.9%
據(jù)普益財(cái)富統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，在上一周所統(tǒng)計(jì)的262款產(chǎn)品中，88%的QDII理財(cái)產(chǎn)品凈值出現(xiàn)了上升。農(nóng)業(yè)銀行“金磚四國(guó)”股票基金7月16日到7月30日之間上漲了5.9%，上升幅度最大。另外，招商銀行的海外尋寶系列之招銀商品指數(shù)投資組合和花旗銀行施羅德另類投資方略-農(nóng)業(yè)基金在一周內(nèi)也上漲了5%以上。
在凈值下跌的23款產(chǎn)品中，跌幅最大為2.6%，而跌幅超過2%有三款，分別為花旗銀行百達(dá)基金-保安(歐元)和施羅德環(huán)球基金系列-日本小型公司以及渣打銀行貝萊德全球基金-美國(guó)靈活股票基金EUR。
招行招銀商品指數(shù)投資組合產(chǎn)品一周漲5.54%，但累虧39%
招商銀行海外尋寶系列之招銀商品指數(shù)投資組合理財(cái)產(chǎn)品，在7月27日的凈值為0.578，而在8月4日的凈值上升至0.61，一周漲幅為5.54%。
根據(jù)產(chǎn)品說明書，這款產(chǎn)品為指數(shù)增強(qiáng)型投資組合，投資管理人根據(jù)宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境、經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)前景、所投資的集體投資計(jì)劃表現(xiàn)及其它有利于組合的因素，將至少80%的總資產(chǎn)凈值投資于跟蹤羅杰斯國(guó)際商品指數(shù)TM的公募基金，投資管理人并可根據(jù)情況而投資不超過20%的總資產(chǎn)凈值于指數(shù)基金以外的公募基金。具體而言將募集而來的美元投資于開放式基金（包括商品型基金、債券型和絕對(duì)回報(bào)基金等）和現(xiàn)金類資產(chǎn)。
從產(chǎn)品的設(shè)計(jì)來看，這款產(chǎn)品屬于一款主動(dòng)投資型理財(cái)產(chǎn)品，產(chǎn)品的表現(xiàn)不但取決于市場(chǎng)的表現(xiàn)，而且對(duì)于產(chǎn)品管理人的要求也十分高。
雖然這款產(chǎn)品在一周凈值上升不少，但是對(duì)于投資了這款產(chǎn)品的投資者來說，并不會(huì)有愉快的心情，因?yàn)檫@款產(chǎn)品仍然處于巨虧中，投資者只有繼續(xù)等待，以期待市場(chǎng)的回暖和投資管理人的超越管理。
花旗百達(dá)基金-保安(歐元)跌2.6%，但浮盈36%
與招行海外尋寶系列之招銀商品指數(shù)投資組合理財(cái)產(chǎn)品形成對(duì)比的是花旗百達(dá)基金-保安(歐元)產(chǎn)品，在7月27日產(chǎn)品收益率為39.14%，而在8月3日的收益率為36.46%，下跌了2.6%。
百達(dá)基金-保安(歐元)專注投資于向個(gè)人、企業(yè)以及政府提供自由、健康以及財(cái)產(chǎn)安全保障的全球性企業(yè)。在投資區(qū)域方面，以其5月31日的股票投資來看，近三分之二的股票屬于美國(guó)市場(chǎng)、英國(guó)市場(chǎng)占到9%，瑞士市場(chǎng)占到7%。在產(chǎn)業(yè)分布上看，保安設(shè)施占到38%，網(wǎng)絡(luò)保安占到33%，而保安服務(wù)占到25%，其余為現(xiàn)金。
百達(dá)基金-保安(歐元)在近一年的走勢(shì)較好，漲幅達(dá)到30%。這款產(chǎn)品是在2008年7月推出的，但是由于當(dāng)時(shí)正好遇上金融危機(jī)，產(chǎn)品推出后不久就一直虧損，但是從2009年下半年后，百達(dá)基金-保安(歐元)就一直上揚(yáng)，帶動(dòng)了產(chǎn)品凈值的上升，并且到目前累計(jì)收益率達(dá)到36%。
對(duì)于投資者來說，如果對(duì)歐美市場(chǎng)和保安產(chǎn)業(yè)仍然充滿信心，可以繼續(xù)持有這款產(chǎn)品，并且隨時(shí)觀察市場(chǎng)表現(xiàn)；而認(rèn)為已經(jīng)到了一個(gè)相對(duì)的高位的投資者，可以將產(chǎn)品贖回，仍然可以獲取30以上的累計(jì)收益。
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