自從樓市遭遇嚴(yán)格調(diào)控，股市震蕩止步不前，外圍市場(chǎng)投資混亂，黃金白銀大幅波動(dòng)，銀行理財(cái)產(chǎn)品憑借其穩(wěn)定性強(qiáng)、安全性高的特點(diǎn)，在投資理財(cái)市場(chǎng)獨(dú)樹一幟。下半年，在通脹高壓和加息雙重因素的影響下，預(yù)計(jì)市場(chǎng)資金面將持續(xù)處于偏緊狀態(tài)，在此背景下，如果你難以承擔(dān)股市、黃金、股指期貨等的較高風(fēng)險(xiǎn)，穩(wěn)健的銀行理財(cái)產(chǎn)品仍是你的抗通脹投資首選。
那么，該如何科學(xué)理性地選擇銀行理財(cái)產(chǎn)品呢？筆者建議你從以下幾方面著手：
關(guān)注理財(cái)產(chǎn)品流動(dòng)性。在利率進(jìn)入上升通道后，各種投資的收益率將隨利率上漲，如果長(zhǎng)期投資收益率不能隨利率向上浮動(dòng)，會(huì)導(dǎo)致投資者的實(shí)際損失。其次，在利率上漲的背景下，活期存款和備用金不能配置太多，可以使用短期銀行理財(cái)產(chǎn)品或無固定期限（開放式、滾動(dòng)式）銀行理財(cái)產(chǎn)品來代替，如工商銀行深圳市分行推出的“天天利”、“周周利”、“月月利”等理財(cái)產(chǎn)品。
理性識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)、科學(xué)安排投資時(shí)點(diǎn)。在購(gòu)買產(chǎn)品前，要弄清自己的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，把握好自己的資產(chǎn)，尋找適合自己的產(chǎn)品類型，切忌盲目選擇高收益產(chǎn)品。另外，還要注意的是，購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品會(huì)有購(gòu)買期、募集期、資金到賬日等等，購(gòu)買當(dāng)日并不一定開始計(jì)息，到期當(dāng)日資金不一定到賬，所以在產(chǎn)品條款中，一定要看清募集日、起息日和資金到賬日，算清從產(chǎn)品購(gòu)買的時(shí)間到實(shí)際到賬時(shí)間的實(shí)際收益率，這樣才能保證資金獲得最大投資效益。工商銀行深圳市分行推出的理財(cái)產(chǎn)品大多都是“T＋0起息、T＋0到賬”。
仔細(xì)選擇結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品的掛鉤標(biāo)的。目前，隨著商品市場(chǎng)的興起，很多銀行頻頻發(fā)行掛鉤商品類資產(chǎn)的結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品，但對(duì)結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品來說，選擇好掛鉤標(biāo)的很重要。推薦你密切關(guān)注掛鉤利率和人民幣匯率的理財(cái)產(chǎn)品。在人民幣加息和升值的大背景下，利率和匯率的大趨勢(shì)容易把握，比較容易鑒別收益結(jié)構(gòu)是否合理，看漲利率和人民幣匯率的產(chǎn)品容易獲得較豐厚收益。
理性分析預(yù)期收益率。一般投資者在選擇理財(cái)產(chǎn)品時(shí)可能傾向于將銀行理財(cái)產(chǎn)品宣傳的預(yù)期收益率高低作為最重要的選擇標(biāo)準(zhǔn)，看哪個(gè)預(yù)期收益率高就買哪個(gè)。其實(shí)，對(duì)于各種類型的理財(cái)產(chǎn)品，僅僅從預(yù)期收益率來評(píng)判是有失偏頗的，建議你從產(chǎn)品投向、流動(dòng)性結(jié)構(gòu)（可贖回條款）、期限等因素綜合考慮，做出理性的投資選擇。