周一(6月17日)紐市尾盤,美元指數(shù)基本收平。日內(nèi)匯市情緒十分脆弱,緊隨美聯(lián)儲(chǔ)貨幣政策預(yù)期而動(dòng)。時(shí)段內(nèi)美國經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)向好,一度提振美指;但隨后美指大幅回落,因《金融時(shí)報(bào)》稱伯南克或給出美聯(lián)儲(chǔ)緊縮QE暗示,但隨后該作者澄清此為個(gè)人觀點(diǎn),打壓美指。此外G8稱全球經(jīng)濟(jì)依然疲軟,支持美聯(lián)儲(chǔ)寬松政策,亦對(duì)美指形成一定壓制。
美國數(shù)據(jù)向好,提振美指走高
日內(nèi)數(shù)據(jù)顯示,對(duì)行業(yè)狀況持樂觀看法的美國住宅建筑商數(shù)量自七年前樓市危機(jī)開始以來首次占到了多數(shù),全美住宅建筑商協(xié)會(huì)(NAHB)的報(bào)告顯示建筑商信心在6月大幅提升。
周一出爐的另一份報(bào)告顯示紐約州制造業(yè)成長重新加快,但新訂單和就業(yè)分項(xiàng)指數(shù)疲弱令總體指數(shù)的改善有所失色,暗示該行業(yè)活動(dòng)依然遲滯。NAHB/富國銀行6月房屋市場(chǎng)指數(shù)從5月的44勁升至52,輕松超越預(yù)估的45,錄得2002年以來最大單月升幅。
讀數(shù)高于50表示認(rèn)為市況良好的建筑商人數(shù)多于認(rèn)為市場(chǎng)狀況不佳的建筑商人數(shù)。6月指數(shù)是自2006年4月來來首次站在50的分水嶺的上方,且為2006年3月來最高水平。房地產(chǎn)網(wǎng)站Trulia首席經(jīng)濟(jì)分析師Jed稱:“這再一次表明經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇在繼續(xù)!
自美聯(lián)儲(chǔ)主席伯南克三周前向國會(huì)聽證會(huì)上表示,如果經(jīng)濟(jì)進(jìn)一步改善,將在“未來幾次會(huì)議上”決定是否將縮減每月850億美元購債規(guī)模后,市場(chǎng)一直緊張不安。
對(duì)美聯(lián)儲(chǔ)刺激計(jì)劃的上述調(diào)整要比一些交易商原先預(yù)想的來的更早,且令市場(chǎng)擔(dān)心在美聯(lián)儲(chǔ)停止購債后不久就會(huì)加息。日內(nèi)向好的美國數(shù)據(jù)提升了上述市場(chǎng)預(yù)期,提振美元,打壓風(fēng)險(xiǎn)貨幣。
報(bào)告被澄清且G8支持美聯(lián)儲(chǔ)QE,美指大幅回落
不過隨后美指大幅削減漲幅,風(fēng)險(xiǎn)貨幣反彈,因《金融時(shí)報(bào)》預(yù)計(jì)美聯(lián)儲(chǔ)主席伯南克周三很可能暗示,經(jīng)濟(jì)回暖很快將為逐步退出美聯(lián)儲(chǔ)債券購買計(jì)劃提供依據(jù),但預(yù)計(jì)伯南克將表示,隨后的舉措將由經(jīng)濟(jì)增長勢(shì)頭所主導(dǎo)。不過馬上該作者澄清文章僅代表個(gè)人觀點(diǎn)而并非獲得美聯(lián)儲(chǔ)內(nèi)部消息,打壓美指。
此外盤中G8稱美國應(yīng)繼續(xù)通過積極的貨幣政策措施來支持經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇,令美指回落。全球G8國家領(lǐng)導(dǎo)人周一(6月17日)指出,雖然此前美國、歐洲和日本已經(jīng)果斷地采取了一系列的政策措施來提振經(jīng)濟(jì),但目前全球經(jīng)濟(jì)前景卻依舊疲軟不堪。而目前在全球主要金融市場(chǎng)中表現(xiàn)出的樂觀情緒,也不意味著實(shí)體經(jīng)濟(jì)狀況已經(jīng)得到了明顯的改觀,因而,各國應(yīng)繼續(xù)通過積極的貨幣政策措施來支持經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇。
近幾周,對(duì)美聯(lián)儲(chǔ)較預(yù)期更快轉(zhuǎn)變政策路徑的不安擾亂了金融市場(chǎng),根據(jù)外媒數(shù)據(jù),美股從紀(jì)錄高位回落,指標(biāo)10年期美國公債收益率在5月大漲46個(gè)基點(diǎn),為約兩年半最大單月升幅。之前,對(duì)美聯(lián)儲(chǔ)會(huì)維持異常寬松貨幣政策至少至2015年初的押注提振了金融市場(chǎng)。
外媒調(diào)查顯示,多數(shù)分析師相信美聯(lián)儲(chǔ)將在年底前減少購債,有相當(dāng)一部分的分析師預(yù)計(jì)美聯(lián)儲(chǔ)早至9月就將縮減購債。
但上述觀點(diǎn)并非普遍。由于就業(yè)增長仍不大,且通脹遲滯,許多投資人相信市場(chǎng)對(duì)伯南克5月的講話反應(yīng)過度。上周華爾街日?qǐng)?bào)報(bào)道,美聯(lián)儲(chǔ)不太可能一下子就結(jié)束購債。報(bào)導(dǎo)引發(fā)美國公債大漲。
目前市場(chǎng)情緒主要受美聯(lián)儲(chǔ)貨幣政策預(yù)期影響,預(yù)計(jì)在周三(6月19日)美聯(lián)儲(chǔ)決議和伯南克講話前,匯價(jià)都將陷入震蕩行情中,整體波幅料將受限。
關(guān)注澳洲聯(lián)儲(chǔ)決議
澳洲聯(lián)儲(chǔ)將在本周二(6月18日)公布6月貨幣政策會(huì)議紀(jì)要。投資者可重點(diǎn)關(guān)注,澳洲聯(lián)儲(chǔ)是否在本次會(huì)議上就未來貨幣政策前景做出暗示。澳洲聯(lián)儲(chǔ)于6月4日宣布6月利率決議,其維持利率水平在2.75%不變,不過澳洲聯(lián)儲(chǔ)依然強(qiáng)調(diào),未來有進(jìn)一步放松政策的空間。
自5月份降息以來,澳元兌美元迄今下跌將近1000點(diǎn),對(duì)于澳元的本輪跌勢(shì),是否已達(dá)澳洲聯(lián)儲(chǔ)滿意程度,會(huì)議紀(jì)要或?qū)橥顿Y者提供一絲線索。在6月份的聯(lián)儲(chǔ)決議聲明中,澳洲聯(lián)儲(chǔ)表示澳元匯率仍高企。若澳洲聯(lián)儲(chǔ)在本次會(huì)議紀(jì)要中暗示未來可能進(jìn)一步降息,澳元可能進(jìn)一步遭受打壓。反之若認(rèn)為短期還需要對(duì)經(jīng)濟(jì)作進(jìn)一步觀察,澳元?jiǎng)t可能獲得一定支撐。
目前澳洲聯(lián)邦銀行表示,“澳大利亞近期數(shù)據(jù)適中,失業(yè)率持穩(wěn),不過就業(yè)參與率下降。目前來看澳洲聯(lián)儲(chǔ)7月降息幾率減小,僅為1/3。